余豐慧

據報道，京城多家銀行目前用于購車、裝修等用途的個人消費類貸款，利率普遍較基準利率大幅上浮。

首套房貸款也屬于個人消費貸款范疇。有報道稱，首套房貸利率包括四大行在內不只是恢復到基準利率，而且在基準利率基礎上也進行了上浮。一般而言，個人消費質押貸款利率在基準利率的基礎上上浮10%～25%，個人信用消費貸款在基準利率基礎上上浮最高的達到50%。筆者算了這樣一筆賬，現在一年期貸款利率為6%，10萬元貸款一年利息為6000元，上浮10%為6600元，上浮50%為9000元，分別增加600元和3000元。對個人消費貸款借貸者的利息負擔增加較多，還貸壓力增加較大。

有兩點需要說明:首先，各銀行普遍上浮個人消費貸款利率是出于自身資金狀況和經營狀況考慮的。從資金上說，個人消費貸款期限短，周期短，占用資金時間較短，回籠資金較快，對銀行保持充足流動性非常有利。從經營上看，今年兩次下調利率后，存貸款利差縮小，銀行利差收入受到影響。同時，持續幾年的信貸快速擴張已經不可持續，依靠擴張信貸規模的盈利模式難以為繼。在這兩種因素制約下，銀行力圖通過上浮貸款利率，盡可能擴大存貸款利差來增加收入，提高利潤水平。

其次，上浮個人消費貸款利率是銀行自主定價的權力，無可厚非。上浮幅度都在央行利率政策規定的范圍以內。是銀行適應市場、根據內部業務運營狀況自主定價權的體現，又不違背現行利率政策。

但是，從當前我國宏觀經濟現狀看，銀行紛紛上浮包括房貸利率在內的個人消費貸款利率有點不合時宜。我國經濟已經連續6個季度下行，并且這種下滑趨勢仍然沒有得到有效遏制。在三駕馬車中，依靠大規模投資拉動已不可持續，出口受外部需求不振影響基本上停滯，擴大內需、提振消費無論是應對眼前經濟下滑，還是促使我國經濟邁上長久健康發展軌道，都異常重要和迫切。

中國13億人口的巨大消費潛力，只要能夠挖掘出來，保持經濟有一個較長時期增長是沒有問題的。剛過去的黃金周長假，由于高速免費通行、一些景點景區門票降價以及中秋、國慶連休8天的客觀情況，使得出行旅游出現了幾年不見的井噴爆棚。直接刺激消費大幅度增長，全國共接待游客4.25億人次，比2011年“十一”黃金周增長40.9%。這體現了巨大消費潛力，只要政策得當，這種消費潛力很容易激發出來，成為拉動經濟的一股最重要力量。

提振百姓消費需要一系列政策組合拳，包括稅收、收費、信貸政策等。在減稅降費的同時，必須發揮信貸促進消費的巨大作用。金融消費是發達國家的成熟經驗，美歐一張信用卡信用透支消費，就促使消費成為拉動經濟的主要動力。中國當前急需刺激居民消費，急需把金融消費的潛力發揮出來。在利用好信用卡促進消費的同時，有必要成立專門的消費金融公司，專司金融支持消費的職能。

當然，發揮好現有銀行信貸支持個人消費是現實舉措。在當前經濟不景氣情況下，銀行普遍提高個人消費貸款利率必將大大抑制百姓消費，影響啟動消費、擴大內需，是逆經濟環境而動，背離刺激消費、啟動內需迫切要求的行為。如果消費難以啟動，經濟出現深度下滑，銀行貸款對象將大幅度減少甚至存量貸款風險將暴露，到頭來銀行自己的利益也將受到損害。

總之，在中國經濟遭遇異常困難之際，銀行普遍提高個人消費貸款利率顯得不合時宜。