每經(jīng)編輯 每經(jīng)記者 杜冉樂(lè) 發(fā)自成都    

每經(jīng)記者 杜冉樂(lè) 發(fā)自成都

自8月份上海自貿(mào)區(qū)獲批以來(lái)，天津、廣州、重慶、廈門(mén)等地申報(bào)自貿(mào)區(qū)的消息頻現(xiàn)。而隨著金融“國(guó)十條”落地，民營(yíng)資本開(kāi)始踴躍申報(bào)民營(yíng)銀行牌照，與此同時(shí)，多路資本積極搶灘 “新型城鎮(zhèn)化”、“互聯(lián)網(wǎng)金融”等市場(chǎng)熱點(diǎn)。

在資本亢奮的背后，究竟面臨著哪些機(jī)會(huì)與挑戰(zhàn)？

11月8日，在成都農(nóng)商銀行主辦的“金融創(chuàng)新支持城鄉(xiāng)一體化建設(shè)”論壇上，中國(guó)社科院金融研究所所長(zhǎng)王國(guó)剛在接受《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者專訪時(shí)表示，目前上海自貿(mào)區(qū)多項(xiàng)細(xì)則還未確定，其他地方切勿一哄而上。

“民營(yíng)資本開(kāi)辦銀行的這股熱情值得鼓勵(lì)，但一定要冷靜，首先必須解決‘自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)’問(wèn)題?！蓖鯂?guó)剛表示，而隨著新型城鎮(zhèn)化的推進(jìn)，金融應(yīng)該走進(jìn)普通百姓家庭。

自貿(mào)區(qū)重在制度創(chuàng)新

今年7月3日，國(guó)務(wù)院通過(guò)了上海自貿(mào)區(qū)總體方案；8月22日，上海自貿(mào)區(qū)正式獲批。此后據(jù)媒體報(bào)道，天津、廣州、重慶、廈門(mén)等地都在積極申報(bào)自貿(mào)區(qū)。

對(duì)此，王國(guó)剛提醒各地切勿一哄而上。“上海自貿(mào)區(qū)只有 ‘產(chǎn)商’（產(chǎn)業(yè)與商業(yè)），但不是一個(gè)完整的社會(huì)?！蓖鯂?guó)剛表示，自貿(mào)區(qū)改革涉及三個(gè)層面的問(wèn)題，第一應(yīng)是制度改革，第二是資源配置，第三才是優(yōu)惠政策。在這三個(gè)層面中，現(xiàn)在有很多特區(qū)、試驗(yàn)區(qū)以及開(kāi)發(fā)區(qū)等，大致還停留在第二、第三層面，第一層面走得不夠。

“上海自貿(mào)區(qū)要想在全國(guó)具有可復(fù)制性、可推廣性，就應(yīng)該在制度層面上，也就是在體制機(jī)制創(chuàng)新上進(jìn)行改革?！蓖鯂?guó)剛說(shuō)，從這個(gè)角度而言，上海自貿(mào)區(qū)的首要問(wèn)題不是爭(zhēng)取多少政策上的優(yōu)惠，而是要全力展開(kāi)制度創(chuàng)新，這是一個(gè)定位問(wèn)題。

摩根大通首席中國(guó)經(jīng)濟(jì)學(xué)家朱海斌也認(rèn)為，上海自貿(mào)區(qū)絕非僅是一個(gè)改頭換面下的自由金融試驗(yàn)區(qū)，自貿(mào)區(qū)的改革試點(diǎn)要包含貿(mào)易、投資、金融、行政管理四大領(lǐng)域。

民資參與銀行早已有之

今年7月8日，國(guó)務(wù)院下發(fā)《關(guān)于金融支持經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整和轉(zhuǎn)型升級(jí)的指導(dǎo)意見(jiàn)》（俗稱“國(guó)十條”），其中提及 “嘗試由民間資本發(fā)起設(shè)立自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的民營(yíng)銀行”。

此消息一出，到目前為止，按照安邦咨詢的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，已有23家民營(yíng)銀行名稱得到國(guó)家工商總局的預(yù)核準(zhǔn)。

但在王國(guó)剛看來(lái)，目前一家民營(yíng)銀行都沒(méi)有申請(qǐng)下來(lái)，就是因?yàn)椤白該?dān)風(fēng)險(xiǎn)”機(jī)制沒(méi)能解決，“民資的熱情可以鼓勵(lì)，但一定要冷靜思考”。

“其實(shí)在中國(guó)銀行業(yè)，并不是沒(méi)有民營(yíng)資本參與。來(lái)自安邦咨詢的研報(bào)顯示，在股份制商業(yè)銀行和城市商業(yè)銀行總股本中，民間資本占比分別為41%和54%，而在農(nóng)村中小金融機(jī)構(gòu)股本中，民間資本占比更高?！蓖鯂?guó)剛表示，如果不算村鎮(zhèn)銀行、小貸公司，我們大概有3000多家存貸款金融機(jī)構(gòu)；如果算上這些，大概有10000家。按照法人機(jī)構(gòu)數(shù)計(jì)算，中國(guó)的存貸款金融機(jī)構(gòu)是最多的。不過(guò)，記者未能對(duì)上述數(shù)據(jù)進(jìn)行核實(shí)。

對(duì)于民營(yíng)銀行的公司治理，王國(guó)剛建議，“民營(yíng)銀行應(yīng)摒棄目前國(guó)有控股銀行在治理中的缺點(diǎn)，比如產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)單一，產(chǎn)權(quán)主體 ‘人格虛置’，把人家的優(yōu)點(diǎn)學(xué)過(guò)來(lái)。現(xiàn)在的問(wèn)題是，一些民營(yíng)金融機(jī)構(gòu)不但沒(méi)有摒棄人家的缺點(diǎn)，連人家的優(yōu)點(diǎn)也沒(méi)學(xué)到。”

金融應(yīng)進(jìn)入尋常百姓家

新型城鎮(zhèn)化被寄予厚望，也被視為擴(kuò)大內(nèi)需的最大潛力和中國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的新引擎。目前，房地產(chǎn)商、銀行、保險(xiǎn)等資本都在覬覦這塊蛋糕。

“中國(guó)的城鎮(zhèn)化是城鄉(xiāng)一體化的進(jìn)程，城鄉(xiāng)一體化要解決的最基本問(wèn)題是中國(guó)城鄉(xiāng)居民消費(fèi)結(jié)構(gòu)的升級(jí)。”王國(guó)剛認(rèn)為，城鎮(zhèn)化的核心是人的問(wèn)題。目前在城鄉(xiāng)居民消費(fèi)中，教育、醫(yī)療、保健、交通、通訊與文化等仍然嚴(yán)重不足，這是人們消費(fèi)所需要的，不僅農(nóng)村居民需求，城市居民也需要。

王國(guó)剛還表示，財(cái)富管理是中國(guó)金融的未來(lái)趨勢(shì)。隨著新型城鎮(zhèn)化的展開(kāi)，金融服務(wù)對(duì)象將擴(kuò)大到廣大城鎮(zhèn)居民。隨著經(jīng)濟(jì)發(fā)展和人們消費(fèi)結(jié)構(gòu)升級(jí)，金融應(yīng)該進(jìn)入百姓家庭，還百姓以金融權(quán)。

“我們現(xiàn)在的許多創(chuàng)新是金融機(jī)制自己的需求，跟居民一點(diǎn)關(guān)系也沒(méi)有?！蓖鯂?guó)剛告訴《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者，所以一部分金融活動(dòng)脫離了實(shí)體經(jīng)濟(jì)，而要解決這些問(wèn)題就需要?jiǎng)?chuàng)新，需要讓金融回歸普通居民。