每經編輯 每經記者 李智    

每經記者 李智

從今年4月4日午后開始，以籌劃資產重組為由停牌的金磊股份（002624，前收盤價8.10元），一次又一次的推遲復牌時間。對于持有公司股票的投資者來說，近5個月的等待，無疑是充滿期待和不安的。不過當上周末公告透露出，曾投資拍攝《咱們結婚吧》等知名電視劇的完美影視，計劃借殼金磊股份上市，相信能讓絕大多數的公司投資者感到滿意。

完美影視作價27億借殼/

正如《咱們結婚吧》的劇情一樣，完美影視的借殼可謂好事多磨，持續了近5個月的時間。

上周六（8月30日），金磊股份發布終于公告，公司擬通過重大資產置換、發行股份購買資產和置出資產轉讓的一系列交易，實現北京完美影視傳媒股份有限公司（以下簡稱完美影視）的借殼上市。重組完成后，公司主營業務將變更為影視劇制作、發行及衍生業務；藝人經紀服務及相關服務業務。

具體來看，此次計劃注入金磊股份的資產為完美影視100%股權，資產評估值為27.26億元，增值率為345.06%。根據方案，金磊股份講以全部資產及負債與交易對方所持有的完美影視股份等值部分進行置換，擬置出資產凈值評估值為5.22億元。差額部分由金磊股份向完美影視全體股東非公開發行股份購買，發行價格為7.66元/股，合計發行數量為2.88億股。

《每日經濟新聞》記者注意到，金磊股份2011年才登陸A股市場，主營業務為爐外精煉用耐火材料的研發、生產和銷售。公司上市后業績持續下滑：2012年和2013年的凈利潤下降幅度都在40%以上，今年上半年還出現了逾1600萬元的虧損，并且還預計前三季度將繼續虧損2400萬元至2900萬元。

正因為此，面對突然曝出的借殼方案，雖然業內普遍認為在重組是金磊股份脫困的最佳方案，但是上市三年內就被借殼，還是令人感到有些差異。而且，也正因為上市未滿三年，金磊股份實際控制人陳連慶、姚錦海所持上市公司股份尚處于禁售期，對此雙方約定，相關股份轉讓將在2014年10月28日之后進行。

承諾三年賺7億/

提起完美影視這家影視公司，或許很多投資者會感到陌生，但是如果說到《咱們結婚吧》、《小爸爸》、《北京青年》、《奮斗》這些影視劇，相信很多投資者都會非常熟悉，而在這些熱劇的背后，就有著完美影視投資拍攝的身影。

公告顯示，完美影視通過排他協議、共同設立公司等模式，與趙寶剛、滕華弢、劉江、郭靖宇等業內頂尖的影視創作人才建立了緊密的合作關系。由于這些行業優秀導演、制片人的存在，完美影視形成了業內領先的制作能力和資源集聚能力，不斷推陳出新，保持電視劇行業的優勢地位。

2011年、2012年、2013年及2014年1~4月，完美影視營業收入分別為2.5億元、5.88億元、9.9億元和1.46億元，歸屬于母公司所有者的凈利潤分別為6596.06萬元、3052.00萬元、1.3億元和2891.96萬元。

根據金磊股份披露的 《業績補償協議》，完美影視原股東方承諾本次重大資產重組完成后擬置入資產，2014年至2016年三個年度凈利潤分別不低于1.75億元、2.4億元和3億元，共計7.15億元；若本次重大資產重組2015年完成，則承諾2015年至2017年凈利潤分別不低于2.4億元、3億元和3.75億元，共計9.15億元。這樣的業績承諾透露出完美影視對于業績持續增長的信心。

值得一提的是，隨著方案的公布，金磊股份也將于9月1日復牌，如果不出意外的話，強勢的股價走勢將為公司股東們送上一份“中秋大禮”。