每經編輯 李琴    

每經記者 李琴

兩會的召開再次將國企改革置于風口，市場預期國企改革頂層方案有望出臺。 上海百聯集團百聯集團有限公司（以下簡稱“百聯集團”）旗下百聯股份（600827，前收盤價18.37元）的漲停并因籌劃重大事項停牌引爆了國企改革概念股。

上海國企概念股發威

今日開盤，繼昨日百聯股份漲停后，第一醫藥（600833）開盤直沖漲停板，截止上午收盤大漲8.61%。其余上海國企改革概念股蘭生股份（600826）、上海物貿(600822)也有不俗表現。

兩會召開的第二日（3月4日），百聯股份強勢漲停，并于當晚發布停牌公告，稱接控股股東百聯集團有限公司電話通知正在籌劃重大事項。安信證券認為，這與國企改革有關。

百聯股份大股東為百聯集團，實際控制人是上海市國資委，百聯集團是上海市國資旗下優質商業平臺，承載未來市國資層面大類商業資產劃轉重任。公司作為百聯集團旗下的上市平臺，有望提圖案引入戰略投資者、實施股權激勵，借助國企改制東風改善體質，提高經營效益。此外，百聯集團旗下還擁有第一醫藥、上海物貿等上市平臺，主業單一市值較小，未來存在業務轉型和優質資產整合預期。

有媒體報道，2月6日召開上海市國資國企工作會議傳出消息，2015年上海國資國企改革將重點在8個方面著力，其中在國資平臺建設方面，上海將著力完善平臺規范運作，啟動資本流動項目。隨著全國兩會即將召開，上海國資改革提檔加速不可避免。

百聯股份有望進一步強化上海國企改革概念，除了百聯集團外，上海市國資委旗下資產中，錦江集團擁有錦江股份（600754）、錦江投資（600650）兩家上市平臺；華誼集團擁有氯堿化工（600618）、三愛富（600636）、雙錢股份（600623）三家上市平臺；光明集團擁有光明乳業（600597）、金楓酒業（600616）、海博股份（600708）、上海梅林（600073）三家上市平臺；電氣集團擁有上海電氣（601727）、上海機電（600835）、自儀股份（600848）、海立股份（600619）、*ST中毅（600610）五家上市平臺；儀電集團擁有儀電電子（600602）、飛樂音響（600651）、飛樂股份（600654）三家上市平臺。

此外，上海區國資委旗下還擁有以下上市公司，閘北區的西藏城投（600773）、市北高新（600604）；黃浦區的老鳳祥（600612）、新世界（600628）；崇明區的亞通股份（600692）；盧灣區的益民集團（600824）；靜安區的上海九百（600838）；浦東新區的上工申貝（600843）、浦東建設（600284）。

券商：關注國企改革

兩會的召開，有望迎來國企改革頂層方案出臺，國泰君安認為，國企改革是2015年最大投資主題。

2月26日，央視報道稱，來自國資委的消息，國資國企改革方案已經上報中央，有望在兩會后出臺，最終有望以“1+N”的形式出臺，即“1個指導意見+多個配套方案”。

在頂層方案的出臺有望引爆國企改革概念。國泰君安認為，央企改革將得到首先關注，在頂層設計方案公布后，央企改革將全面鋪開，其中央企改革試點首先受益，其中列入首批央企改革試點的北新建材（000786）、國藥股份(600511)、中國玻纖(600176)、國藥一致（000028）、國投新集（601918）值得關注。

除了地方國企改革和央企改革以外，軍工層面的改革也成為了兩會期間熱門話題。

2013年11月12日，十八屆三中全會《中共中央關于全面深化改革若干重大問題的決定》明確提出和闡述 “深化國防和軍隊改革”要點，提出“積極發展混合所有制經濟；允許混合所有制經濟實行企業員工持股，形成資本所有者和勞動者利益共同體；推進軍隊政策制度調整改革”等。提出2020年之前，軍工企業股份制改造基本完成，并加快推進研究院所改制。方正證券認為，2015年國防軍工行業的改革料將加快推進，軍工領域的事業單位改制目前已正式啟動，預計兩會后將初步確定分類名單并上報。相關概念股“航天三劍客”：航天長峰（600855）、航天動力（600343）、航天機電（600151）等。

此外， 銀河證券表示，鑒于國企改革頂層設計或兩會后出臺，建議加大關注國企改革，推薦天地科技（600582）、廣船國際（600685）、四川九洲（000801）等。