每經(jīng)編輯 每經(jīng)記者 涂穎浩 發(fā)自上海    

◎每經(jīng)記者 涂穎浩 發(fā)自上海

進(jìn)入2015年，受股指接連創(chuàng)出新高影響，投連險(xiǎn)賬戶收益十分可觀，《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者統(tǒng)計(jì)104個(gè)偏股型賬戶最新凈值情況發(fā)現(xiàn)，年內(nèi)（截至4月15日），在全部賬戶實(shí)現(xiàn)正收益的前提下，已有多達(dá)20個(gè)賬戶實(shí)現(xiàn)凈值“翻身”。除股市回暖因素，亦有業(yè)內(nèi)人士指出，投連險(xiǎn)新政對(duì)于改善投連險(xiǎn)投資收益亦有不小幫助。

此外，值得注意的是，2015年至今，險(xiǎn)企新設(shè)投連險(xiǎn)賬戶多達(dá)20余個(gè)，已多于2014年全年。

今年20個(gè)賬戶凈值翻身

隨著股指不斷創(chuàng)出新高，與資本市場(chǎng)唇齒相依的投連險(xiǎn)也屢創(chuàng)佳績(jī)。華寶證券最新發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，2015年1月至3月，可獲取數(shù)據(jù)的相關(guān)賬戶總體平均回報(bào)率分別為2.24%、2.96%、7.96%。不難看出，今年3月，投連險(xiǎn)總體回報(bào)率環(huán)比提升5個(gè)百分點(diǎn)，表現(xiàn)十分搶眼。

從單月平均收益來(lái)看，3月份激進(jìn)型投連險(xiǎn)指數(shù)收益為14.78%，跑贏同期滬深300指數(shù)收益率（13.39%)。《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者統(tǒng)計(jì)104個(gè)偏股型賬戶最新凈值情況發(fā)現(xiàn)，從2015年初至4月15日，所有投連險(xiǎn)賬戶收益為正，70余個(gè)賬戶跑贏同期上證指數(shù)26%的漲幅，占比達(dá)七成，漲幅最小的賬戶收益率也有4.01%。

良好的賬戶收益大幅提高了投連險(xiǎn)的凈值水平。記者注意到，在納入統(tǒng)計(jì)的104個(gè)偏股型投連險(xiǎn)賬戶中，截至4月15日，僅6個(gè)賬戶單位凈值小于1元，包括北大方正成長(zhǎng)型、招商信諾和諧B型、建信指數(shù)成長(zhǎng)型、中英指數(shù)型、中意積極進(jìn)取及中英指數(shù)增強(qiáng)型。其中，排名最末的中英指數(shù)增強(qiáng)型最新單位凈值為0.62022元，而去年末其凈值僅為0.49917元。

值得一提的是，截至2014年末，在104個(gè)偏股型賬戶中，尚有26個(gè)賬戶單位凈值小于1元。因此，上述數(shù)據(jù)意味著，今年以來(lái)已有20個(gè)賬戶實(shí)現(xiàn)了凈值翻身。其中，最為典型的是招商信諾先鋒B型，該賬戶年初凈值為0.8566，2015年以來(lái)賬戶收益高達(dá)56.63%，其最新單位凈值（4月15日）數(shù)據(jù)顯示為1.3417元。

匯鋒進(jìn)取排名暫居首

記者注意到，2015年以來(lái)（截至4月15日），在上述104個(gè)偏股型投連險(xiǎn)賬戶中，賬戶凈值漲幅排名暫居第一的是匯豐匯鋒進(jìn)取，其最新凈值為2.37814元，收益率為57.94%。該賬戶自2012年5月成立以來(lái)，收益率表現(xiàn)基本處于激進(jìn)型賬戶前列。

來(lái)自華寶證券的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，匯豐匯鋒進(jìn)取最近1年收益率為97.59%，在59個(gè)激進(jìn)型賬戶中排名第二；最近兩年收益率為108.38%，在59個(gè)激進(jìn)型賬戶中排名第三。匯豐人壽官網(wǎng)顯示，匯豐匯鋒進(jìn)取主要投資于股票（包括新股申購(gòu)）、股票型和混合型基金等權(quán)益類資產(chǎn)，債券、債券型基金等固定收益類資產(chǎn)，以及現(xiàn)金、貨幣型基金等現(xiàn)金類資產(chǎn)。現(xiàn)金類資產(chǎn)投資比例為3%~10%，以保證賬戶的流動(dòng)性；固定收益類資產(chǎn)的投資比例為0%~50%；權(quán)益類資產(chǎn)的投資比例為50%~95%。

對(duì)于投連險(xiǎn)賬戶整體的優(yōu)異表現(xiàn)，某險(xiǎn)企人士指出，除股市回暖的刺激外，投連險(xiǎn)新政也起到了不小的作用。4月1日，保監(jiān)會(huì)發(fā)布《中國(guó)保監(jiān)會(huì)關(guān)于規(guī)范投資連結(jié)保險(xiǎn)投資賬戶有關(guān)事項(xiàng)的通知》（以下簡(jiǎn)稱《通知》），相比于2014年10月發(fā)布的征求意見(jiàn)稿，正式稿明確了：投連險(xiǎn)賬戶投資范圍中基礎(chǔ)設(shè)施投資計(jì)劃、不動(dòng)產(chǎn)相關(guān)金融產(chǎn)品、其他金融資產(chǎn)的投資余額不得超過(guò)賬戶價(jià)值的75%，其中單一項(xiàng)目的投資余額不得超過(guò)賬戶價(jià)值的50%。

業(yè)內(nèi)人士表示，投連新政的實(shí)施將使投連險(xiǎn)成為真正的“超級(jí)理財(cái)產(chǎn)品”。華寶證券研報(bào)更是指出，《通知》落地確立了投連險(xiǎn)產(chǎn)品成為最具有競(jìng)爭(zhēng)力、連結(jié)低至1000元起投的公募類產(chǎn)品投資者和高達(dá)100萬(wàn)起購(gòu)的非標(biāo)資產(chǎn)的金融產(chǎn)品的地位，隨著險(xiǎn)資大舉為投連產(chǎn)品插上互聯(lián)網(wǎng)的翅膀，其發(fā)展的“第二春”已然來(lái)臨。

值得一提的是，《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，華寶證券在3月的投連險(xiǎn)報(bào)告中將生命慧贏2號(hào)納入統(tǒng)計(jì)。至此，主要投資于非標(biāo)資產(chǎn)的類固定收益型投資賬戶數(shù)上升至11個(gè)。這為投連險(xiǎn)今年以來(lái)整體的良好表現(xiàn)也作出了一定貢獻(xiàn)。