每經編輯 每經實習記者 張壽林    

每經實習記者 張壽林

7月4日，中國郵政儲蓄銀行（以下簡稱郵儲銀行）在港交所披露了上市前發行人相關資料，這預示其不久后即將上市。

此前，中國銀監會在對郵儲銀行申請的批復中顯示，該行首次公開發行（IPO）規模不超過139.22576億股。按照該行此前給出的每股對價人民幣3.89元計算，預計融資規模達541億元人民幣。這一規模也將成為年內全球IPO之首。

對于郵儲銀行將在何時正式上市，該行內部人士在接受《每日經濟新聞》記者采訪時表示，目前沒有確切的說法。

值得注意的是，郵儲銀行還首次披露了其股權結構，其中，郵政集團占83.08%，為控股股東。瑞銀、中國人壽、中國電信、加拿大養老基金投資公司、螞蟻金服、深圳騰訊等公司均位列郵政銀行10大戰略投資者之列，且均為2015年9月~12月引入。

主要股東持股比例達92.94%

上述發行人相關資料首次披露了郵儲銀行的股權結構，其中郵政集團占83.08%，瑞銀占4.99%，中國人壽占4.87%，中國電信占1.66%,加拿大養老基金投資公司占1.20%,螞蟻金服占1.08%，摩根大通占0.94%，淡馬錫全資子公司fmpl占0.72%，國際金融公司占0.69%，星展銀行占0.58%,深圳騰訊占0.19%?？毓晒蓶|為郵政集團，十家戰略投資者均為2015年9月~12月份引入，共投資451.40億元,郵儲銀行注冊資本自此增加至686.04億元人民幣。

在郵儲銀行包括IPO籌備等戰略發展過程中，戰略投資者為其提供必要的協助。在主要業務合作領域上，外資機構可以協助其完善財富管理、風險管理、零售金融等流程，互聯網科技機構可幫助其研究制定互聯網金融業務方案等。郵儲銀行表示，目前該行與戰略投資者的合作取得了實質性的進展，在和戰略投資者的合作下，已開展了線上消費金融服務，并正在推進網點轉型項目。

另外，該發行人資料還披露，承擔本次IPO的四名聯席保薦人分別為，中金香港證券、摩根史丹利、美林證券、高盛。

一季度不良貸款率為0.81%

披露材料還公布了郵儲銀行今年第一季度的財務數據。截至3月31日，該行資產總額、存款總額和貸款總額分別為77076億元、67324億元和26658億元。在中國商業銀行中分別位居第5位、第5位和第7位。

郵儲銀行營業網點覆蓋中國98.9%的縣域地區，個人客戶數超過5.05億戶。截至2015年12月31日，該行個人存款占比為85.4%，個人貸款比例為49.4%。

在公司貸款方面，占比最大的五個行業分別為交通運輸、倉儲和郵政業；制造業；電力、燃氣及水生產和供應類；金融業；批發和零售業。

資料披露，今年第一季度，郵儲銀行利息收入、凈利潤收入分別為723億元、124.87億元，去年同期對應指標的額度分別為752億元人民幣、112.56億元。針對利息收入同比下降，郵儲銀行解釋說，主要是由于該行資產的平均收益率下降，而后者受央行在2015年連續降息和同業市場流動性寬松影響。

在利息支出方面，今年第一季度為306億元，去年同期為303億元。但在客戶存款利息支出上同比下降。今年第一季度為259億元，去年同期為293億元。郵儲銀行解釋也是因為央行去年降息導致。

截至今年3月31日，郵儲銀行不良貸款率為0.81%，同期其他大型商業銀行平均水平為1.73%。截至同日，該行撥備覆蓋率為286.71%，同期其他大型商業銀行平均水平為154.73%。

對此，上述郵儲銀行內部人士表示，“我們風控比較嚴格，在找項目做營銷時，還是非?？酥坪椭斏鞯摹?rdquo;

截至今年3月31日，該行在中部地區、西部地區及東北地區客戶貸款共計約占客戶總貸款額的46.8%。同期，該行涉農貸款總額為7832億元，占貸款總額的29.4%。不過郵儲銀行也表示，其貸款總額中，有52.9%通過抵押或質押物提供擔保。以信用方式發放的貸款占客戶貸款總額的26.1%。

在向中小微企業發放貸款方面，數據顯示，截至2013年、2014年及2015年12月31日，以及2016年3月31日，其發放貸款總額分別占公司貸款總額的32.5%、32.6%、32.3%及31.3%。郵儲銀行在分析其貸款組合有關的風險因素時表示，與大企業相比，中小企業在抵御宏觀經濟波動或監管環境不利變化的沖擊能力通常較弱，更加容易因陷入資金流困境導致違約。

在不良貸款的組成中，該行發放給制造業、批發和零售業公司借款人的不良貸款分別占不良貸款總額的45.2%和36%。

值得注意的是，從貸款組成上看，郵儲銀行個人貸款占比近50%。對此，一位銀行業分析師告訴《每日經濟新聞》記者，個人貸款中按揭貸款占比較大，這類貸款的風險較低，對不良貸款率不會帶來壓力。