每經(jīng)編輯 每經(jīng)記者 黃小聰 每經(jīng)編輯 江月    

每經(jīng)記者 黃小聰 每經(jīng)編輯 江月

去年11月底，為加強(qiáng)分級(jí)基金業(yè)務(wù)管理，兩市交易所分別發(fā)布了《分級(jí)基金業(yè)務(wù)管理指引》，并規(guī)定自2017年5月1日起施行。也就是說(shuō)，從發(fā)布到正式實(shí)施預(yù)留了5個(gè)月左右的過(guò)渡期。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者從券商人士獲悉，仍有不少投資者對(duì)權(quán)限開(kāi)通的細(xì)節(jié)還有諸多不了解的地方。記者采訪(fǎng)了相關(guān)券商人士，對(duì)于想開(kāi)通分級(jí)基金投資權(quán)限的投資者而言，在開(kāi)通和投資之前要抓緊看看這些注意事項(xiàng)。

1、分級(jí)基金新規(guī)實(shí)施后，開(kāi)戶(hù)門(mén)檻有什么樣的變化？

券商人士：投資者需要滿(mǎn)足權(quán)限開(kāi)通前20個(gè)交易日其名下日均證券類(lèi)資產(chǎn)不低于人民幣30萬(wàn)元。這里所指的證券類(lèi)資產(chǎn)，包括以該投資者名義開(kāi)立的證券賬戶(hù)及資金賬戶(hù)內(nèi)的資產(chǎn)，不包括該投資者通過(guò)融資融券交易融入的資金和證券。

2、開(kāi)通權(quán)限，需要準(zhǔn)備什么？在哪里開(kāi)通？

券商人士：需要提供有效身份證明材料（個(gè)人投資者提供身份證），選擇自己開(kāi)戶(hù)的營(yíng)業(yè)部或就近選擇開(kāi)戶(hù)券商的營(yíng)業(yè)部現(xiàn)場(chǎng)辦理。

3、如果投資者存在券商多賬戶(hù)，是否遵循打新股的原則，一碼通賬號(hào)下的市值合并計(jì)算？

券商人士：如果客戶(hù)存在多家券商多賬戶(hù)的，市值不合并計(jì)算，而是單獨(dú)券商單獨(dú)計(jì)算。

4、如果投資者存在券商多賬戶(hù)，是否遵循創(chuàng)業(yè)板的原則，一碼通賬號(hào)下的自動(dòng)轉(zhuǎn)簽？

券商人士：如果客戶(hù)存在多家券商多賬戶(hù)的，不可以像創(chuàng)業(yè)板一樣轉(zhuǎn)簽。比如說(shuō)投資者在A券商和B券商都有證券賬戶(hù)，而且兩個(gè)賬戶(hù)都有30萬(wàn)元的日均資產(chǎn)，那么，投資者在A券商開(kāi)通了分級(jí)基金，投資者是不可以去B券商柜臺(tái)或網(wǎng)上交易系統(tǒng)辦理轉(zhuǎn)簽的，必須在B券商重新進(jìn)行投資者風(fēng)險(xiǎn)教育，重新簽署分級(jí)基金的風(fēng)險(xiǎn)揭示書(shū)辦理開(kāi)通。

5、如果投資者原來(lái)?yè)碛蟹旨?jí)基金的A份額、B份額和母基金，5月1日后不去開(kāi)通分級(jí)基金的權(quán)限，對(duì)投資者有何影響？

券商人士：如果投資者本來(lái)就有分級(jí)基金的A份額或B份額，5月1日后不去開(kāi)通分級(jí)基金的權(quán)限，那么只能賣(mài)出，不再具有買(mǎi)入權(quán)限和合并母基金權(quán)限。另外，投資者如果本來(lái)就有母基金，5月1日后不去開(kāi)通分級(jí)基金的權(quán)限，那么只能贖回，不再具有分拆的權(quán)限。

需要提醒的是，對(duì)于未開(kāi)通權(quán)限的投資者來(lái)說(shuō)，合并的前提是在新規(guī)之前就持有相同數(shù)量的A和B子份額。

6、2017年5月1日新的分級(jí)基金實(shí)施后，交易規(guī)則發(fā)生了什么變動(dòng)？

券商人士：新規(guī)實(shí)施前，如果碰到折算的話(huà)，交易規(guī)則是（見(jiàn)表一）

新規(guī)實(shí)施以后，如果碰到折算的話(huà)，交易規(guī)則是（見(jiàn)表二）

總結(jié)：最大的不一樣是在T+2日，也就是復(fù)牌日，取消了原來(lái)的停牌一小時(shí)的規(guī)定。