每經記者 袁園    每經編輯 廖丹    

2月11日消息，為促進信托業穩健運營和高質量發展，更好發揮基金化解和處置行業風險的積極作用，防范道德風險，保護信托受益人合法權益，銀保監會就《信托業保障基金和流動性互助基金管理辦法（征求意見稿）》（以下簡稱《征求意見稿》）面向社會公開征求意見。

明確基金定位和使用方式

《征求意見稿》共七章、四十七條，包括總則、基金治理架構、基金的籌集和管理、基金的使用、風險管控、監督管理、附則。

主要修訂內容集中在三個方面，一是優化基金籌集機制。根據基金功能不同，將原認購制基金更名為流動性互助基金，同時設立繳納制信托業保障基金。在信托行業轉型期，實行保障基金和流動性互助基金并行的籌集機制，以增強基金損失吸收能力，豐富化險資金來源；待行業轉型和風險化解基本完成后，可適時調整認購標準。基于信托公司風險狀況實行差異化保障基金繳費標準，信托公司不再按凈資產1%認購基金。

例如，《征求意見稿》要求，保障基金由信托公司按照各類信托業務收入和固有業務收入的一定比例繳納，其費率由基準費率和風險差別費率構成。基準費率根據經濟金融發展狀況和保障基金積累水平確定和調整，風險差別費率根據信托公司風險狀況以及可能給保障基金造成的預期損失等因素確定和調整。保障基金繳納具體范圍、費率、頻率的確定和調整，由國務院銀行業監督管理機構商有關部門批準同意后執行。

其次，明確基金定位和使用方式。流動性互助基金主要發揮信托業流動性調劑功能。在符合條件的前提下，保障基金可以通過階段性持股、設立過橋機構等方式參與信托公司風險處置。兩類基金均不得用于救助被撤銷或破產清算的信托公司。

第三，強化道德風險防范。信托公司及其股東應當嚴格執行恢復與處置計劃，積極開展自救。信托公司因管理失當而承擔賠償責任，應當以資本金為限，且股東和無擔保債權人應當先承擔損失。基金參與化險，應當遵循社會公平性原則，避免產生逆向激勵。明確基金使用的禁止性行為，并對相關責任人建立追責問責機制。

旨在維護金融穩定

《征求意見稿》提到的追責問責機制并非是空穴來風，其在內容中明確表示：對于拒絕或故意拖延繳納認購基金，違規運用基金或者存在其他違規情形的信托公司及其責任人，銀行業監督管理機構可以依照《中華人民共和國銀行業監督管理法》規定采取相關監管措施。

此外，《征求意見稿》還提出，對于存在挪用、侵占或騙取基金等違法行為的有關單位及其從業人員，應予以行政處罰的，依照有關規定進行行政處罰；涉嫌犯罪的，移送司法機關依法追究其刑事責任。

促使銀保監會修訂并形成征求意見稿，跟當下金融行業的發展息息相關。2014年，原銀監會、財政部聯合印發《信托業保障基金管理辦法》（銀監發〔2014〕50號），信托業保障基金設立以來，對于促進行業穩定發展發揮了積極作用。當前，信托行業運行穩健，業務轉型持續推進，總體風險完全可控。同時，信托業保障機制在實踐中也面臨一些新的問題和挑戰。

為更好發揮基金化解和處置行業風險的功能，維護金融穩定，促進信托業高質量發展，保護金融消費者合法權益，中國銀保監會商財政部對《信托業保障基金管理辦法》（銀監發〔2014〕50號）進行修訂，形成了《征求意見稿）》。

《征求意見稿》意見反饋截止時間為2022年3月12日。公眾可通過電子郵件和信函的方式發送意見。

封面圖片來源：攝圖網-400071459