每經編輯 楊建    

NO.1  京時間2月10日凌晨，美股三大指數集體收跌，納指跌2.05%，標普500指數跌1.85%，道指跌543.54點，跌幅1.66%。KBW銀行指數跌7.7%，創2020年6月以來最大單日跌幅，創2022年10月下旬以來新低。硅谷銀行重挫60％，創紀錄最大跌幅。Silvergate跌超42%，股價創歷史新低。美國銀行、富國銀行跌超6%，摩根大通跌超5%，花旗集團跌超4.1%。大型科技股普跌，特斯拉跌約5%，蘋果跌1.53%。

NO.2  熱門中概股全線下跌，納斯達克中國金龍指數跌5.40%。京東跌超11%，嗶哩嗶哩跌超8%，拼多多、百度跌超7%，微博、富途控股、滿幫跌超5%，阿里巴巴、蔚來、愛奇藝跌超4%，理想汽車跌超3%，唯品會、騰訊音樂跌超2%，網易、小鵬汽車跌超1%。

NO.3  消息面，美國上周首次申領失業救濟人數為21.1萬，預估為19.5萬，前值為19萬；上周持續申領失業救濟人數增至171.8萬人；預估為166萬人。

NO.4  國際原油期貨結算價跌逾1%。WTI 4月原油期貨收跌0.92美元，跌幅1.23%，報75.72美元/桶。布倫特5月原油期貨收跌1.07美元，跌幅1.29%，報82.66美元/桶。

NO.5  歐洲主要股指收盤漲跌不一，德國DAX30指數漲0.01%，英國富時100指數跌0.62%，法國CAC40指數跌0.12%，歐洲斯托克50指數跌0.05%。

NO.1  今天微軟宣布，必應搜索引擎的每日活躍用戶首次突破了1億，集成搜索+聊天功能的必應預覽版自推出以來總聊天次數已超過4500萬次。很難想象微軟這么個化石級的公司，搜索引擎居然現在日活才破億，這也反證了ChatGPT這類聊天機器人的魅力之大。畢竟也是在Bing Chat AI推出之后，Bing才完成了破億這個里程碑。隨著ChatGPT等大型人工智能模型掀起全球熱潮，谷歌發布5620億參數多模態模型PaLM-E，將真實世界的傳感器信號與文本輸入相結合，建立語言和感知的鏈接。

點評：大模型在進行機器人任務訓練的同時，還具有先進的視覺-語言任務表現，并隨著規模的增大保持了通用的語言能力。ChatGPT可以廣泛應用于office辦公軟件、智能搜索引擎系統、文案寫作等領域，已經到達一個拐點。OpenAI低價格API接口，使得擁有大規模用戶產品的公司，擺脫原本價格因素的限制，通過直接使用ChatGPT的API，加速實現應用實裝，AIGC應用端重點關注，利好合成數據相關公司，概念股包括中文在線，拓爾思，萬興科技等。

NO.2  據媒體報道，荷蘭政府周三表示，計劃對半導體技術出口實施新的限制以保護國家安全，加入遏制對華芯片出口的行列。除了世界最先進的極紫外光（EUV）設備已禁止銷往中國，目前仍賣到中國的舊款深紫外光曝光機（DUV）也設限，全球最大的光刻機制造商ASML必須先取得荷蘭政府許可才能繼續出口中國。今年1月三方達成協議，擬限制向中國出口部分先進的芯片制造設備。

點評：半導體設備是目前限制國內晶圓擴產的核心環節，目前國內設備廠商在刻蝕、薄膜沉積、離子注入、清洗、涂膠顯影等多個環節已經具備了國產替代能力，可以滿足國內芯片廠擴產需要的大部分設備。考慮到海外設備廠商由于零部件短缺交期不斷拉長，將進一步提升了半導體設備的管制條件限制門檻，上游設備的國產替代有望加速推進。關注受益國產替代加速的設備、零部件、材料、高端芯片等各環節的相關標的，概念股包括朗科科技，萬業企業，南大光電等。

NO.3  據中國通信標準化協會官方網站，航天通信技術工作委員會航天通信系統工作組（TC12WG1）第7次會議于2月底在北京召開。本次會議重點討論通過了“基于5G的衛星互聯網第1部分，總體要求”行業標準立項申請。該標準由中國衛星網絡集團總體牽頭，十余家相關單位參加，共同推進我國基于5G的衛星互聯網標準化研究。該標準項目預期完成基于5G的衛星互聯網總體技術規范，將以地面移動通信網絡技術標準、3GPPR17NTN技術標準等為標準基線，形成包括核心網、承載網、接入網，以及操作維護系統等在內的總體技術規范。

點評：標準的研究將推動移動終端直連衛星、物聯接入等重要場景的規模應用，切實指導衛星互聯網的建設和運營。衛星互聯網設施具有全球覆蓋、成本低、不受地域限制等顯著優勢，可以與傳統地面網絡實現互補。作為未來通信產業發展的重要領域，衛星互聯網潛在的市場價值和稀缺的空間頻率軌道資源引發各方關注，產業發展加速。2021年中國衛星互聯網行業市場規模達到292.48億元，預計2025年市場規模將達到446.92億元，2021-2025年復合增長率達到11%。概念股包括天奧電子，創意信息，亞光科技等。

NO.4  據報道，3月8日，在青島水務集團海水淡化公司百發海水淡化廠，青島水務集團海水淡化公司與禮思（上海）材料科技有限公司舉行全球首個海水淡化濃鹽水提鋰合作項目簽約儀式。該項目是全球首個海水提鋰項目，為提取鋰資源開辟了新的路徑。鋰作為新能源電池的必備原料，被譽為“下一代石油”。

點評：隨著電動汽車及便攜式電子設備的普及，市場對鋰的需求大幅增加，預計未來30年將消耗目前全球可開采鋰儲量的三分之一。據了解，海水中儲有2300億噸鋰資源，且海水作為一種非傳統資源，不受地緣政治的限制，業務全面拓展后，將助力我國鋰資源自主可控。概念股包括津膜科技，三友化工，清水源等。

寧德時代（300750）：3月9日，寧德時代發布財報，2022年實現營業收入3285.94億元，同比增長152.07%；凈利潤307.3億元，同比增長92.89%。報告期內，公司實現鋰離子電池銷量289GWh，同比增長116.6%，其中動力電池系統銷量242GWh，同比增長107.09%。公司2022年研發費用投入達155.10億元，同比增長101.66%。公司擬10股轉增8股并派現25.2元（含稅），合計派發現金股利61.55億元。

舍得酒業（600702）：3月9日盤中，白酒板塊出現震蕩，舍得酒業領跌，盤中股價一度觸及跌停。相關消息稱，舍得酒業股價表現是因為疑似遭遇“烏龍指”。當日10點45分左右，公司股價被2741手賣單拉下，隨后快速收回。截至收盤，舍得酒業股價跌幅收窄至4.32%。當晚，舍得酒業發布澄清公告，經自查，公司內外部生產經營環境未發生重大變化，內部生產秩序及相關經營情況一切正常。經向公司控股股東核實，截至目前，無減持公司股份的計劃。

燕京啤酒（000729）：3月9日，燕京啤酒官方微信號發文稱，燕京首次推出“可以喝的玻尿酸”啤酒。燕京啤酒旗下首款透明質酸鈉啤酒——獅王玻光釀玫瑰葡萄精釀啤酒，在京東、天貓、抖音等線上全渠道發售。其官方客服表示，該款啤酒有美容功效，還對治療關節炎和傷口愈合有好處。然而，據消費日報近期報道，政府審批部門只明確玻尿酸作為食品原料是安全的，而對于玻尿酸食品是否具有美容等功效并未作出回應。

濱江集團(002244)：公司通過金華產權交易所以5.09億元的價格，受讓金華市城投置業持有的金華城濱置業有限公司51%股權及對城濱置業享有的51%債權。城濱置業為金市土讓告字[2022]18-2號地塊的開發建設主體，交易完成后，公司將獲得該地塊51%的權益。

凱美特氣(002549)：公司擬向特定對象發行股票募資不超10億元，用于宜章凱美特特種氣體項目、福建凱美特氣體有限公司30萬噸/年（27.5%計）高潔凈食品級、電子級、工業級過氧化氫項目。公司積極布局過氧化氫領域，將帶來新的利潤增長點。

金盤科技（688676）：子公司桂林君泰福與福光儲能簽訂了山西天鎮源網荷共享儲能電站項目儲能設備產品買賣合同，桂林君泰福向福光儲能提供一套150MW/150MWh儲能系統，合同金額為2.68億元。

中國通號(688009)：1至2月，公司中標五個重要項目，其中鐵路市場二個，城市軌道交通市場三個。中標金額總計約為20.38億元，約占公司中國會計準則下2021年經審計營業收入的5.31%。

比亞迪（002594）：3月9日，據比亞迪官微消息，從2023年3月10日至3月31日開展專項限時營銷活動，宋PLUS車系下訂即可尊享88元抵扣6888元購車款，海豹下訂即可尊享88元抵扣8888元購車款。

粵水電（002060）：子公司東南粵水電與翁源縣國有資產投資運營有限公司簽訂《翁源縣整縣推進屋頂分布式光伏發電項目合作協議》，采取試點先行、分階段、分批次方式推進，全縣建筑屋頂面積511萬平方米，預計可開發容量222MW。 

上汽集團（600104）：子公司上汽金控、華域上海、東華汽車等擬與戰新基金、現代產業基金等共同出資設立“河南尚頎匯融尚成一號產業基金合伙企業”。聚焦汽車電子、半導體、新能源及產業鏈延伸相關領域，重點挖掘自動駕駛、智能座艙、低碳出行及與產業鏈相關的半導體、信息安全等細分賽道項目。基金目標認繳出資總額為40億元。

眾源新材(603527)：公司控股子公司眾源新能源近日收到中標通知書，眾源新能源成為華霆（合肥）動力技術有限公司某項目下殼體產品供應商，預計將于2023年下半年量產供貨。