每經記者 涂穎浩    每經編輯 廖丹    

2023年底，我國60歲及以上人口占比為21.1%，65歲及以上人口占比為15.4%，中國已邁入中度老齡化社會。隨著我國人口老齡化程度的不斷加深，一系列社會、經濟和政策層面的挑戰和機遇也隨之顯現。解決養老問題，需要更多市場主體參與，提升未來老年人的支付能力。

中央金融工作會議指出，要做好科技金融、綠色金融、普惠金融、養老金融、數字金融五篇大文章。養老金融作為“五篇大文章”的重要組成部分，是金融服務高質量發展的重要力量。保險業在養老金融領域具有獨特優勢。近年來，保險業積極參與基本養老服務體系構建，在負債端、資產端和服務端融合發力，為實現“老有所養”“老有所依”提供有力支撐。

老齡化時代，養老金融有哪些新挑戰、新機遇？7月8日，由每日經濟新聞主辦的2024中國保險業創新與發展論壇即將召開，其中“五篇大文章”系列研討會——商業養老保險變局&破局，將熱議養老保險公司業務調增、產品布局等熱點話題。屆時，來自保險業的養老業務一線負責人將齊聚一堂，共論養老保險行業的變局與破局。

加快發展多層次、多支柱養老保險體系

我國養老保險體系包括三大支柱——基本養老保險，企業年金、職業年金，個人養老金制度和市場化的個人商業養老金融業務。具體而言，第一支柱達到較高水平；第二支柱取得一定發展；第三支柱初步建立，尚未形成有效的補充。

2022年11月，個人養老金制度在北京、上海等36地啟動實施。截至2023年底，超5000萬人開立個人養老金賬戶。個人養老金資金賬戶里的資金，可以購買符合規定的理財產品、儲蓄存款、商業養老保險和公募基金等。國家社會保險公共服務平臺數據顯示，截至目前，個人養老金產品增加至763只，包括465只儲蓄類產品、193只基金類產品、82只保險類產品、23只理財類產品。

在政策層面，2023年末，《養老保險公司監督管理暫行辦法》的發布進一步明確了養老保險公司的發展方向，強調了專業化發展道路，以及在多層次、多支柱養老保險體系中的積極參與，這為養老險市場的發展提供了政策支持和明確的方向。

在業內看來，在不斷增長的養老需求帶動下，養老金融體系將迎來快速發展，對金融機構創新服務方式、提高服務能力提出要求。

中國人壽保險（集團）公司副董事長、總裁蔡希良在2024陸家嘴論壇上表示，黨中央部署“養老金融”這篇大文章，提出加快發展多層次、多支柱的養老保險體系，主要就是解決養老金儲備不足和養老風險保障不足的問題。

“養老金融需求方面，養老金替代率低，就導致老年群體的支付能力不足，難以形成有效需求。供給方面，一是養老服務的供給不充分、不平衡；二是居家養老服務發展不充分，90%以上的老年人選擇居家養老方式，居家長期照護、助殘、助醫等需求較大的適老化供給嚴重短缺。此外，醫養綜合服務保障水平也有待提升。”蔡希良指出。

“養老+服務”深度協同，保險業當發揮更大作用

在業內看來，相對于銀行理財、基金、儲蓄等其他金融產品，保險產品在長壽風險管理方面具有獨特優勢，能夠為不同群體、不同人生階段的客戶提供個性化、差異化的養老資金規劃，可兼具終身領取、保證領取、靈活領取等多種形態設計，還可提供抵御生老病死殘等多種人身風險的綜合養老保障計劃，專業價值不可替代。

中國太保總裁趙永剛在2024陸家嘴論壇上表示，保險業應積極發揮經濟減震器和社會穩定器作用，提升服務經濟社會發展能級，踐行建設金融強國使命，在負債端（養老保險產品創新）、資產端（養老金管理）和服務端（養老服務供給）融合發力，為養老金融大文章增輝添彩。

“在政策指引下，保險業已先后開發稅延型商業養老保險、專屬商業養老保險、個人養老金等政策性產品，并結合傳統年金險、增額終身壽險等強養老屬性的險種，持續服務于居民養老資金積累。”趙永剛表示。

近年來，一些大型保險機構深度布局養老產業，打通養老財務規劃、資金管理、風險保障、康養服務等養老金融產業鏈，構建起“產品—投資—服務”的養老生態閉環，探索從養老金給付向養老服務給付的轉變。當前，主要險企的養老社區已基本建成，截至2023年底，行業已建成運營養老社區30多個，運營床位超過2.8萬張。

6月6日，金融監管總局發布《關于推進普惠保險高質量發展的指導意見》，提出要“創新發展各類商業養老保險產品”，還提出“在風險有效隔離的基礎上，支持保險公司以適當方式參與養老服務體系建設，探索實現長期護理、風險保障與機構養老、社區養老等服務有效銜接”。

誠然，在人口老齡化趨勢下，目前我國養老金融體系仍存在養老金資產規模偏低、“三支柱”結構失衡、養老金融產品適配性不高、適老服務能力有待提升、養老產業融資渠道受限等諸多挑戰。但機遇與挑戰并存，作為支付端和供給側，保險公司正探索多樣化“保險+養老”服務模式，或完善機構養老、旅居養老，或在居家養老、社區養老發力，這將在養老金融領域發揮更大的作用。

未來已來，愿您與我們共同見證時代變遷，迎接新挑戰，把握新機遇！

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