每經記者 楊建    每經編輯 彭水萍    

（一）重要市場新聞

1、美股三大指數集體收漲，道指漲0.3%，納指漲1.45%，標普500指數漲0.97%，大型科技股普漲，英偉達漲超4%，蘋果、微軟、特斯拉、Meta、亞馬遜漲超1%；軟件應用漲幅居前，博通漲超3%，Arm、AMD漲超1%。中概股普跌，納斯達克中國金龍指數跌6.85%，創2022年10月以來最大跌幅。嗶哩嗶哩、微博跌超12%，愛奇藝、阿里巴巴跌超6%，拼多多、騰訊音樂、網易跌超5%，唯品會跌超4%，滿幫跌超2%。

2、富時A50期指連續夜盤收漲2.69%，報14550點。國際油價全線下跌，美油11月合約跌4.2%，報73.90美元/桶；布油12月合約跌4.16%，報77.56美元/桶。國際貴金屬期貨普遍收跌，COMEX黃金期貨跌0.95%報2640.6美元/盎司，COMEX白銀期貨跌3.48%報30.89美元/盎司。歐股主要指數收盤普跌，德國DAX30指數跌0.11%，英國富時100指數跌1.37%，法國CAC40指數跌0.72%，歐洲斯托克50指數跌0.4%。

（二）宏觀新聞

國務院新聞辦公室于2024年10月8日上午10時舉行新聞發布會。國家發展改革委主任表示，隨著各項存量政策效應繼續釋放，特別是增量政策出臺實施，近期市場預期明顯改善。制造業采購經理指數回升較快，股票市場也回暖上漲。針對當前經濟運行中的新情況新問題，圍繞加大宏觀政策逆周期調節、擴大國內有效需求、加大助企幫扶力度、推動房地產市場止跌回穩、提振資本市場等五個方面，加力推出一攬子增量政策，推動經濟持續回升向好

（三）機構觀點

正圓投資：當前節點，美聯儲50BP降息靴子落地后，寬松環境進一步打開國內政策空間，管理層迅速借此關鍵時間窗口，在有效落實存量政策的同時，圍繞加大宏觀政策逆周期調節、提振資本市場等五個方面，加力推出一攬子增量政策，針對性與力度遠超市場預期，對資本市場的戰略定位也做出更高級別的定性，在這個節點最大程度發揮了指揮棒對于預期的逆轉作用，市場從“弱預期-弱現實”象限直接跳轉至“強預期-弱現實”。方向上，我們維持堅守基本面優異，成長空間大的優質資產，相信這一部分資產有望在現實轉換的過程中脫穎而出，成為引領市場的行情主線。

排排網財富：受國慶假期港股及外盤大漲刺激，國慶后首日，A股市場開盤延續節前的上漲趨勢大幅高開，而后在港股大幅下跌帶動下逐步震蕩回落，期間成交量急劇放大，這是部分場內資金在高位落袋為安，與場外資金持續踴躍買入的效果。雖部分資金可能出現一定分歧，但市場整體上漲的動能仍然較強，本輪的漲幅與量能均大超市場預期，從券商業務咨詢與辦理的火熱程度來看，場外仍有不少資金正在積極進場，行情持續性較高。國慶長假后，隨著市場參與者和增量資金逐步參與，指數高位震蕩上漲的概率較大，而且振幅也會明顯加大，但短暫分歧后，指數或再次向上突破、持續攀升。

名禹資產：重磅會議系列重磅政策發布，貨幣、地產、資本市場領域政策全面扭轉市場預期；疊加前期較低的估值、全市場較為悲觀的一致預期和較低的倉位，資本市場短時間內呈現明顯的資金驅動行情，指數先于基本面觸底并大幅上行。短期來看，經濟基本面改善速度和指數上漲速度并不完全對等，存量資金的回補速度和增量資金的入市節奏更加重要。在更加明確的交易過熱信號、及明顯的政策/基本面低預期信號出現前，市場或仍是資金驅動的上漲行情，同時波動或加大。投資機會上，關注資本市場活躍直接受益的非銀，及受益資產價格回升、財富效應提振的大消費。關注低估值價值重估的銀行、建筑、地產、鋼鐵，關注三季報有望超預期的成長類行業如電子、電新、通信等。

（四）行業掘金

1、國家發展改革委等部門近日印發《國家數據標準體系建設指南》，提出到2026年底，基本建成國家數據標準體系，圍繞數據流通利用基礎設施、數據管理、數據服務、訓練數據集公共數據授權運營、數據確權、數據資源定價、企業數據范式交易等方面制修訂30項以上數據領域基礎通用國家標準，形成一批標準應用示范案例，建成標準驗證和應用服務平臺等。民生證券認為，國家數據局近日連續發布重磅政策，推動產業發展。圍繞政務、醫保、時空數據等重點細分領域，確權、入表、交易等嘗試已經開始進行。在下一階段，公共數據運營有望成為新的突破口，重點細分領域有望率先發力，推動數據要素進入加速發展期，具有先發優勢以及細分領域卡位優勢的公司有望受責。概念股包括同有科技，易華錄，三維天地等。

2、當地時間10月8日，瑞典皇家科學院宣布，將2024年諾貝爾物理學獎授予John J. Hopfield 和 Geoffrey E. Hinton，以表彰他們“為利用人工神經網絡進行機器學習做出的基礎性發現和發明”。兩位獲獎者將平分1100萬瑞典克朗（約合745萬元人民幣）獎金。機器學習是一門交叉學科，涵蓋統計學、人工智能和計算機科學等領域。它使計算機系統能夠通過數據不斷學習和改進性能，無須進行明確的編程即可從數據中自動提取模式和特征，從而進行預測、分類、聚類等任務。機器學習是人工智能領域的重要分支，是實現人工智能的重要技術之一。據預測，到2024年，全球機器學習市場價值預計將達到967億美元，顯示出強勁的增長勢頭。概念股包括中科信息，拓爾思，易點天下等。

3、上海國際消費電子展將于10月10日至12日在上海新國際博覽中心舉行。本屆展會上，將有來自美國、日本、英國、奧地利、德國等國家及地區的近200家科技企業亮相。GTIC 2024中國AIPC創新峰會也將同期舉行。海通證券認為，在消費電子領域中，智能手機和PC是該行業的重要組成部分。一般而言，在產品生命周期的導入期和成長期，市場需求往往迅速增長，技術創新和產品更新迭代頻繁，市場表現出強勁的增長勢頭。未來A1手機、AIPC等終端的推出，有望催生存量用戶的替換需求。AI賦能下的消費電子有望邁入新一輪向上周期。概念股包括弘信電子，碩貝德，勝宏科技等。